氣候融資全球創(chuàng)新實(shí)驗(yàn)室由英國(guó)、美國(guó)、德國(guó)、澳大利亞和荷蘭等國(guó)政府與彭博慈善基金會(huì)、洛克菲勒基金會(huì)和國(guó)際農(nóng)業(yè)發(fā)展基金會(huì)（IFAD）等成員共同建立，旨在開(kāi)發(fā)創(chuàng)新金融工具，推動(dòng)發(fā)展中國(guó)家減緩和適應(yīng)氣候變化領(lǐng)域的私人投資。該實(shí)驗(yàn)室創(chuàng)建于2014年，目前已經(jīng)支持了41個(gè)創(chuàng)新的氣候金融解決方案，為應(yīng)對(duì)氣候變化和促進(jìn)可持續(xù)發(fā)展行動(dòng)撬動(dòng)了20.7億美元資金[1]。本文通過(guò)分析氣候融資全球創(chuàng)新實(shí)驗(yàn)室開(kāi)發(fā)的氣候風(fēng)險(xiǎn)區(qū)塊鏈農(nóng)作物保險(xiǎn)項(xiàng)目情況，提出對(duì)中國(guó)的借鑒建議。

一、基本情況

氣候變化對(duì)農(nóng)業(yè)生產(chǎn)帶來(lái)負(fù)面影響，農(nóng)作物的氣候脆弱性日益增強(qiáng)，對(duì)糧食安全構(gòu)成重大威脅。然而在發(fā)展中國(guó)家，只有20%的人有機(jī)會(huì)獲得農(nóng)業(yè)保險(xiǎn)，這一比例在最不發(fā)達(dá)國(guó)家更低，非洲2018年農(nóng)業(yè)小額保險(xiǎn)參保比例僅為3%[2]。與此同時(shí)，5公頃以下土地的小農(nóng)戶(hù)糧食產(chǎn)量占全球產(chǎn)量的50%[3]，這些農(nóng)戶(hù)的基礎(chǔ)設(shè)施和農(nóng)業(yè)技術(shù)并不先進(jìn)，面臨著從傳統(tǒng)農(nóng)業(yè)向氣候智能農(nóng)業(yè)過(guò)渡和氣候韌性?xún)r(jià)值鏈轉(zhuǎn)變的挑戰(zhàn)[4]。因此，加強(qiáng)這些小農(nóng)戶(hù)應(yīng)對(duì)氣候變化的能力顯得尤為重要。

氣候風(fēng)險(xiǎn)區(qū)塊鏈農(nóng)作物保險(xiǎn)可以通過(guò)提供更易獲得的指數(shù)保險(xiǎn)產(chǎn)品，提高小農(nóng)戶(hù)對(duì)極端天氣的風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)能力。它提供的標(biāo)準(zhǔn)化和定制保險(xiǎn)產(chǎn)品，以及通過(guò)區(qū)塊鏈技術(shù)實(shí)現(xiàn)了支付自動(dòng)化，降低交易成本、縮短索賠周期。這款產(chǎn)品可通過(guò)手機(jī)提供給小農(nóng)戶(hù)，使他們對(duì)極端天氣做出迅速反應(yīng)，提高抗災(zāi)能力。

二、 項(xiàng)目方案設(shè)計(jì)

該項(xiàng)目旨在提供小農(nóng)戶(hù)可以負(fù)擔(dān)得起且可以大規(guī)模推廣的區(qū)塊鏈農(nóng)氣候風(fēng)險(xiǎn)作物保險(xiǎn)，增強(qiáng)他們對(duì)氣候風(fēng)險(xiǎn)的應(yīng)變能力。項(xiàng)目方利用區(qū)塊鏈技術(shù)搭建了一個(gè)標(biāo)準(zhǔn)化、數(shù)字化的平臺(tái)，每個(gè)保險(xiǎn)合同都插入到區(qū)塊鏈上的智能合約中，并根據(jù)當(dāng)?shù)靥鞖鈼l件進(jìn)行條件設(shè)定。當(dāng)極端天氣事件發(fā)生時(shí)，保險(xiǎn)合同會(huì)在技術(shù)平臺(tái)上自動(dòng)觸發(fā)，并及時(shí)公平地進(jìn)行賠付。與傳統(tǒng)的保險(xiǎn)系統(tǒng)相比，這一系統(tǒng)更快捷、更透明，有效地降低了成本，并有利于農(nóng)民和保險(xiǎn)公司透明地獲取相關(guān)信息。

保險(xiǎn)分試點(diǎn)階段和推廣階段實(shí)施，具體的實(shí)施主要依靠三個(gè)關(guān)鍵要素：（1）保險(xiǎn)提供者和數(shù)據(jù)提供者；（2）便于使用的用戶(hù)界面；（3）將保險(xiǎn)單鏈接到區(qū)塊鏈的應(yīng)用層。在試點(diǎn)階段和推廣階段，這些要素的側(cè)重點(diǎn)各不相同。

（一）試點(diǎn)階段

該保險(xiǎn)在非洲肯尼亞進(jìn)行市場(chǎng)試點(diǎn)，因此根據(jù)試點(diǎn)的實(shí)際情況對(duì)天氣等參數(shù)進(jìn)行了調(diào)整。試點(diǎn)階段的三個(gè)關(guān)鍵要素提供商分別為：

圖1 試點(diǎn)階段的項(xiàng)目機(jī)制

1. ACRE Africa，一家保險(xiǎn)服務(wù)和數(shù)據(jù)提供商，負(fù)責(zé)保險(xiǎn)產(chǎn)品的設(shè)計(jì)、保費(fèi)支付、管理產(chǎn)品商業(yè)化和客戶(hù)服務(wù)。這家機(jī)構(gòu)還收集和管理天氣數(shù)據(jù)，用于構(gòu)建風(fēng)險(xiǎn)模型和驗(yàn)證極端天氣事件的發(fā)生概率。

2. 一個(gè)由Sprout Insure設(shè)計(jì)和管理的用戶(hù)界面，將保險(xiǎn)單注冊(cè)為區(qū)塊鏈上的智能合約。平臺(tái)將協(xié)調(diào)處理各個(gè)獨(dú)立的支付，收集農(nóng)戶(hù)數(shù)據(jù)和保險(xiǎn)單信息，最終降低交易成本。

3. 由Etherisc開(kāi)發(fā)的應(yīng)用程序?qū)?，給智能合約的構(gòu)建提供基礎(chǔ)。

此外該項(xiàng)目的順利開(kāi)展還涉及另外三個(gè)主要項(xiàng)目參與方：

1. 保險(xiǎn)公司UAP Holdings，負(fù)責(zé)管理風(fēng)險(xiǎn)池并通過(guò)數(shù)字貨幣進(jìn)行支付。為了突出更快和更透明的支付概念，UAP創(chuàng)建了在技術(shù)平臺(tái)內(nèi)管理的重復(fù)風(fēng)險(xiǎn)池，技術(shù)平臺(tái)將代表保險(xiǎn)人將款項(xiàng)快速支付給農(nóng)戶(hù)。核實(shí)付款后，保險(xiǎn)公司再將保費(fèi)償還給技術(shù)平臺(tái)。

2. 分銷(xiāo)商，負(fù)責(zé)將指數(shù)保險(xiǎn)與認(rèn)證分銷(xiāo)商的農(nóng)作物種子捆綁在一起。該產(chǎn)品將以卡片形式附在種子袋上進(jìn)行分發(fā)，并在小商店、偏遠(yuǎn)地區(qū)或合作社出售，所有農(nóng)民都可以使用手機(jī)進(jìn)行核證。

3. 移動(dòng)貨幣提供商M-Pesa，負(fù)責(zé)支持終端用戶(hù)與指數(shù)保險(xiǎn)產(chǎn)品之間的金融交易。

（二）推廣階段

項(xiàng)目方計(jì)劃在試點(diǎn)階段取得成功的前提下，進(jìn)一步將保險(xiǎn)程序標(biāo)準(zhǔn)化和自動(dòng)化，并在更多地區(qū)推廣。區(qū)塊鏈平臺(tái)將發(fā)揮更大的作用，在極端天氣事件發(fā)生時(shí)自動(dòng)觸發(fā)保險(xiǎn)公司層面的賠付。

在推廣階段，服務(wù)提供商和保險(xiǎn)公司通過(guò)用戶(hù)界面（Sprout）推出自己的指數(shù)保險(xiǎn)，向小農(nóng)戶(hù)收取保險(xiǎn)費(fèi)和服務(wù)費(fèi)。這一階段仍通過(guò)數(shù)字貨幣的形式進(jìn)行支付，資金流管理仍由區(qū)塊鏈技術(shù)平臺(tái)負(fù)責(zé)。平臺(tái)將代表保險(xiǎn)公司負(fù)責(zé)保費(fèi)支付和服務(wù)費(fèi)的收取，而不需要像在試點(diǎn)階段那樣設(shè)置一個(gè)重復(fù)風(fēng)險(xiǎn)池來(lái)進(jìn)行支付管理。

推廣階段主要參與者與試點(diǎn)階段大致相同，但由于功能的日益集中，區(qū)塊鏈技術(shù)平臺(tái)將直接與保險(xiǎn)公司、天氣數(shù)據(jù)提供商（如IBM的天氣頻道）和服務(wù)提供商合作。除將區(qū)塊鏈保險(xiǎn)與種子的購(gòu)買(mǎi)綁定外，還將探索其他分銷(xiāo)渠道，如說(shuō)服小額信貸機(jī)構(gòu)在為農(nóng)戶(hù)提供貸款同時(shí)配備這一區(qū)塊鏈保險(xiǎn)。

圖2 推廣階段的項(xiàng)目機(jī)制

從長(zhǎng)遠(yuǎn)來(lái)看，區(qū)塊鏈技術(shù)平臺(tái)計(jì)劃通過(guò)租用保險(xiǎn)牌照、在公共區(qū)塊鏈系統(tǒng)內(nèi)部設(shè)立風(fēng)險(xiǎn)池的形式打造一站式保險(xiǎn)服務(wù)，從而進(jìn)一步降低交易成本，擴(kuò)大保險(xiǎn)規(guī)模。各利益相關(guān)者（如天氣數(shù)據(jù)提供商、保險(xiǎn)單提供商等）可在區(qū)塊鏈平臺(tái)進(jìn)行交流互動(dòng)，小農(nóng)戶(hù)可以通過(guò)第三方進(jìn)行支付和獲得賠付。

三、 項(xiàng)目面臨的挑戰(zhàn)及應(yīng)對(duì)策略

（一）農(nóng)戶(hù)支付意愿較低

由于小農(nóng)戶(hù)對(duì)利用保險(xiǎn)產(chǎn)品來(lái)管理氣候變化對(duì)農(nóng)業(yè)帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)的意識(shí)不足，雖然區(qū)塊鏈技術(shù)已經(jīng)降低交易成本，但農(nóng)戶(hù)仍不愿意支付保費(fèi)。針對(duì)這一挑戰(zhàn)，項(xiàng)目方制定了一系列的戰(zhàn)略，包括：（1）申請(qǐng)公共部門(mén)資金用來(lái)補(bǔ)貼保費(fèi)；（2）將保險(xiǎn)產(chǎn)品與種子和肥料等投入物捆綁銷(xiāo)售，或者將保險(xiǎn)與農(nóng)戶(hù)信貸關(guān)聯(lián)，購(gòu)買(mǎi)保險(xiǎn)可適當(dāng)降低利率；（3）通過(guò)廣播電視等媒體進(jìn)行營(yíng)銷(xiāo)，以及通過(guò)培訓(xùn)等方式增強(qiáng)農(nóng)戶(hù)的氣候風(fēng)險(xiǎn)管理意識(shí)；（4）提供保費(fèi)分期的付款方式。

（二）保險(xiǎn)自身的基礎(chǔ)風(fēng)險(xiǎn)較高

這一挑戰(zhàn)來(lái)自于保險(xiǎn)產(chǎn)品在設(shè)計(jì)階段由于方案未對(duì)氣候風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行準(zhǔn)確評(píng)估、以及未能覆蓋所有被極端天氣影響的區(qū)域而造成保險(xiǎn)未能準(zhǔn)確賠付的可能，這樣會(huì)降低農(nóng)民對(duì)該保險(xiǎn)產(chǎn)品的信任度。應(yīng)對(duì)這一挑戰(zhàn)的措施包括：（1）以穩(wěn)健的產(chǎn)品設(shè)計(jì)和合同參數(shù)測(cè)試最小化基礎(chǔ)風(fēng)險(xiǎn)；（2）結(jié)合嚴(yán)謹(jǐn)?shù)臍庀笥^(guān)測(cè)方法和氣象衛(wèi)星數(shù)據(jù)，對(duì)投保范圍進(jìn)行更精準(zhǔn)的設(shè)計(jì)；（3）使用已建立的氣象站提前對(duì)產(chǎn)品進(jìn)行測(cè)試。

（三）使用區(qū)塊鏈技術(shù)可能會(huì)帶來(lái)巨大的能源消耗

區(qū)塊鏈技術(shù)的應(yīng)用會(huì)帶來(lái)可觀(guān)的碳排放，諸如數(shù)據(jù)挖掘、數(shù)據(jù)庫(kù)的維護(hù)等會(huì)消耗大量的能源。能源消耗的多少和使用的技術(shù)類(lèi)型相關(guān)。應(yīng)對(duì)這一挑戰(zhàn)的戰(zhàn)略包括：1. 評(píng)估區(qū)塊鏈技術(shù)，在保證技術(shù)安全性、數(shù)據(jù)處理能力、系統(tǒng)整體可靠性不受影響的前提下，適當(dāng)?shù)臏p少能源使用；2.通過(guò)將多個(gè)交易捆綁在一起提高運(yùn)行效率；3.考慮購(gòu)買(mǎi)碳減排量用以抵消技術(shù)實(shí)施過(guò)程中的碳排放。

四、 項(xiàng)目亮點(diǎn)解析

（一）對(duì)環(huán)境和社會(huì)都有正面影響

該項(xiàng)目在試點(diǎn)階段計(jì)劃每年為50萬(wàn)肯尼亞小農(nóng)戶(hù)提供氣候保險(xiǎn)服務(wù)，保險(xiǎn)覆蓋的農(nóng)作物年產(chǎn)量可供28萬(wàn)肯尼亞人的年度糧食需求。試點(diǎn)地區(qū)4年內(nèi)預(yù)計(jì)可銷(xiāo)售215萬(wàn)份保險(xiǎn)單，這些保單每年為價(jià)值2500萬(wàn)美元的作物產(chǎn)出提供保障，相當(dāng)于肯尼亞玉米年產(chǎn)量的2.5%左右，而玉米是肯尼亞大多數(shù)家庭的主食。此外，通過(guò)應(yīng)用這一保險(xiǎn)可以改進(jìn)當(dāng)前小農(nóng)戶(hù)的種植技術(shù)，倡導(dǎo)氣候智能型農(nóng)業(yè)，更好地管理氣候變化引發(fā)的風(fēng)險(xiǎn)，進(jìn)一步提高農(nóng)業(yè)領(lǐng)域的氣候適應(yīng)能力。

（二）調(diào)動(dòng)社會(huì)資本參與融資

該項(xiàng)目在試點(diǎn)階段充分發(fā)揮公共資金的杠桿作用，預(yù)計(jì)每1美元的公共資金將撬動(dòng)0.68美元的社會(huì)資本，共計(jì)籌集1160萬(wàn)美元的社會(huì)資本進(jìn)行投資。在資金運(yùn)用上，該項(xiàng)目預(yù)計(jì)使用35.20-82萬(wàn)美元用于平臺(tái)開(kāi)發(fā)和整合，并在四年內(nèi)向農(nóng)戶(hù)出售相當(dāng)于1080萬(wàn)美元的保險(xiǎn)產(chǎn)品。倘若進(jìn)一步擴(kuò)大規(guī)模并在其他國(guó)家復(fù)制推廣，該產(chǎn)品將有可能吸引高達(dá)60至100億美元的資本進(jìn)行保費(fèi)投資。

（三）具備可復(fù)制可推廣性

項(xiàng)目方基于項(xiàng)目成功的三個(gè)關(guān)鍵要素，包括是否具備支持區(qū)塊鏈技術(shù)、小額保險(xiǎn)和公共資金支持的大環(huán)境、地區(qū)對(duì)糧食安全和氣候風(fēng)險(xiǎn)管理的實(shí)際需要和小農(nóng)戶(hù)為主的市場(chǎng)需求，調(diào)查了在其他國(guó)家推廣這一項(xiàng)目的可行性。調(diào)查結(jié)果發(fā)現(xiàn)，撒哈拉以南非洲，特別是西非的布基納法索、塞內(nèi)加爾和馬里以及東非的肯尼亞、烏干達(dá)和盧旺達(dá)都具備推廣該保險(xiǎn)的實(shí)際需求和條件。而在亞洲的很多國(guó)家，包括南亞的印度、孟加拉國(guó)和尼泊爾以及東南亞的柬埔寨、泰國(guó)和菲律賓也都具備復(fù)制推廣的潛力。后續(xù)推廣過(guò)程中可根據(jù)國(guó)家政府對(duì)采用區(qū)塊鏈技術(shù)的態(tài)度以及實(shí)際情況進(jìn)行方案的個(gè)性化設(shè)計(jì)。

五、 對(duì)中國(guó)的借鑒建議

（一）將氣候金融工具與金融科技結(jié)合，為氣候融資吸收更多資金

傳統(tǒng)的氣候金融工具應(yīng)與創(chuàng)新型金融技術(shù)相結(jié)合，降低運(yùn)作成本的同時(shí)，也可以通過(guò)產(chǎn)品創(chuàng)新吸引更多的投資。金融科技的使用可使金融產(chǎn)品變得更普惠、更透明、更公平、惠及偏遠(yuǎn)地區(qū)和小微企業(yè)。而這些地區(qū)由于區(qū)域發(fā)展水平較低，更易受氣候變化的負(fù)面影響。金融科技的使用可以提供更具性?xún)r(jià)比、更容易推廣的氣候金融產(chǎn)品，增強(qiáng)他們的應(yīng)對(duì)氣候變化能力。

（二）加大對(duì)氣候適應(yīng)領(lǐng)域投資力度，快速提升氣候適應(yīng)能力

氣候變暖的趨勢(shì)近十年來(lái)并未停止，甚至有愈演愈烈的勢(shì)頭。因此，提升對(duì)氣候變化的適應(yīng)能力顯得尤為重要。從目前氣候資金的流向看，減緩領(lǐng)域由于其更具經(jīng)濟(jì)效益因此吸引了大部分的氣候資金，而適應(yīng)領(lǐng)域的投融資活動(dòng)開(kāi)展的并不頻繁。建議我國(guó)加大對(duì)氣候適應(yīng)能力建設(shè)，短期內(nèi)快速提高對(duì)極端天氣、自然災(zāi)害的防范和應(yīng)對(duì)能力，并加大氣候韌性基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，增強(qiáng)全社會(huì)對(duì)氣候變化的快速反應(yīng)和應(yīng)對(duì)能力。

（三）加快氣候保險(xiǎn)產(chǎn)品創(chuàng)新，積極應(yīng)對(duì)氣候變化風(fēng)險(xiǎn)

保險(xiǎn)業(yè)在風(fēng)險(xiǎn)管理方面有其天然的優(yōu)勢(shì)，也是受氣候變化影響最為突出的領(lǐng)域。我國(guó)目前的氣候保險(xiǎn)品種較單一，投保范圍有待擴(kuò)大，尚不能完全覆蓋氣候變化給人類(lèi)社會(huì)帶來(lái)的影響。在這方面一是可以通過(guò)學(xué)習(xí)引進(jìn)國(guó)外氣候保險(xiǎn)最新實(shí)踐，結(jié)合實(shí)際情況進(jìn)行復(fù)制推廣；二是自主創(chuàng)新研發(fā)更適合中國(guó)國(guó)情的氣候保險(xiǎn)產(chǎn)品，惠及更多利益相關(guān)方，尤其是對(duì)于易受氣候變化影響地區(qū)的人員和企業(yè)，應(yīng)該給他們提供更加方便和更具性?xún)r(jià)比的保險(xiǎn)產(chǎn)品。

參考文獻(xiàn)

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https://www.carbonbrief.org/climate-change-threatens-staple-crops-in-africa-study-says

作者：

洪睿晨  中央財(cái)經(jīng)大學(xué)綠色金融國(guó)際研究院研究員

錢(qián)青靜  中央財(cái)經(jīng)大學(xué)綠色金融國(guó)際研究院科研助理

研究指導(dǎo)：

崔    瑩  中央財(cái)經(jīng)大學(xué)綠色金融國(guó)際研究院氣候金融研究室及碳金融實(shí)驗(yàn)室負(fù)責(zé)人